信用担保体系概论

金福存

一、信用担保机构的基本概念

信用担保机构是以自身的信用为基础，利用自己的信用提升企业的信用，使其在金融机构获得融资，也就是说信用担保机构利用自身的信用，降低了企业在金融机构融资的门槛，使原来不符合贷款条件的企业达到要求，从而取得金融机构的贷款服务。

对于金融机构而言，信用担保机构承担了信贷风险，减少了对客户资信调查和商账追收的工作量，提高了信贷经营的效率。所以信用担保机构充当了客户风险管理人的角色。

信用担保的业务以银行贷款担保为主，但从我国目前开展的情况看，还有银行承兑汇票担保、商业履约担保、投资履约担保、财产诉讼担保、个人消费担保、出口信用担保和建筑市场工程类担保。

专业信用担保在世界上已有一百多年的历史。日前48%的国家都建立了为解决中小企业融资难的信用担保体系。被公认是高风险行业。在我国，从1998年启动，尚处在规范发展阶段。由于社会信用环境不好，市场交易行为不规范，法律法规不健全，信用担保面临比国际水平更高的风险。因此用完全意义上的信用担保防范风险，条件很不成熟。大多数担保机构从全程控制风险出发，都在探讨和实践应用各种有效的抵押、质押和反担保，以及对企业法人实行无限连带责任等办法控制信用担保风险。

二、信用担保机构的作用

1）促进中小企业发展。

我国99%以上的企业都是中小企业。其发展对社会进步与经济发展有举足轻重的作用。因此，重视和促进中小企业发展，应该成为一项基本国策。但是中小企业面临发展的有66%的企业融资困难。追究原因有：

﹡中小企业体制方面的经营规模小，资产质量差，而且也不稳定。

﹡信用信息不对称、不透明，难以把握信用程度。

﹡单笔融资额度省，相对贷款成本高。

﹡中小金融机构少，传统商业金融机构的手段和品种滞后。

国内外经验表明，建立中小企业信用担保体系是重塑银企关系、强化信用理念、化解金融风险、改善融资环境的重要手段，是各国扶持中小企业通用的做法。

2）利于金融机构化解风险

由于担保机构充当了金融机构客户风险管理人的角色，承担了融资的大部分或全部风险，提高了金融机构对中小企业贷款的信心，保证了金融资产的安全性、流动性、收益性，成为金融机构为中小企业提供金融服务的重要手段。

3）推进社会信用体系建设

中共中央《关于制定第十一个五年计划的建议》中强调，“以完善信贷、纳税、合同履约、产品质量的信用记录为重点，加快建设社会信用体系，健全失信惩戒制度”。信用担保体系是社会信用体系主要组成部分，因为：

﹡自身就是一个为社会信用制度服务的信用机构。

﹡担保机构的业务性质决定了要大量地接触企业、调查企业信用状况，具备记录积累企业信用信息数据库的有效机制。

﹡担保机构掌握的企业信用信息，对政府、金融机构和其它部门开放与共享，可以密切各方面合作，加速构筑社会联合征信平台。

以我省为例：

对全省现有各类性质的二十九户担保机构调查表明：

截止2005年6月30日，29家担保机构的注册资本共计8.58亿元，比去年注册资本新增1.15亿元，增长15.5%；其中政府出资3.59亿元，占注册资本总额的41.8%；其它法人实体及民间资本出资4.99亿元，占注册资本总额的58.2%。

统计范围内的29家担保机构的累计担保总额为34.35亿元，其中2005年上半年担保总额为7.02亿元，担保贷款金额明显增长。

累计代偿金额为2677.5万元，其中2005年代偿金额为952.5万元，代偿率为1.36%。

在被统计的29户担保机构中，共计担保笔数为2550笔，其中10万元以下1801笔，占总数的70.6%；10-100万元414笔，占总数的16.2%；100-500万元244笔，占总数的9.6%；500-1000万元58笔，占总数的2.3%；1000万元以上33笔，占总数的1.3%。

2005年上半年担保机构累计经营收入是1665.99万元，其中保费收入1032.61万元, 占总收入的62%，平均担保费率为1.4%;  投资收入435.28万元, 占总收入的26%;  其它收入198.10万元, 占总收入的12%。

2005年上半年担保机构累计经营支出为702.9万元，其中代偿损失支出为210万元，占总支出的30%；其它经营支出为492.9万元，占总支出的70%。2005年上半年担保机构累计上缴税款46.07万元。

2005年上半年经营收入为1665.99万元，经营支出及上缴税款合计为748.97万元，上半年营业利润为917.02万元。

三、信用担保机构的组织形式

1、从组织形式看，担保机构的法人有三种：

﹡企业法人形式——有限责任公司

﹡事业法人形式——信用担保中心

﹡社团法人形式——行业协会

2、从股权结构看，担保机构性质又分三种：

﹡政府为主要出资人的信用担保机构，这实现政府的政策意图为宗旨，基本上为中小企业提供融资服务，不以盈利为目的。

﹡企业和社会出资的自然人信用担保机构，产权多元化、品种多样化为特点运作，以实现资本回报为目的。

﹡互助合作的信用担保机构，由若干企业自发组织的信用自律组织，互助担保提升信用获得融资。

上述借鉴省内外成功的经验，担保机构的组织形式应以股权背景为前提，选择有限责任公司为好，其特点是具有独立的法人资格，以突出国家产业政策的导向，市场化运作，企业化管理，具备控制和防范风险的专门机制。

以甘肃省定西市广升中小企业信用担保有限责任公司为例：

公司法人：杨西慧，现有业务人员9人，注册资本截止2004年底1200万元，其中政府1000万元，社会200万元；2005年下半年增资扩股6000万元，合计8528万元。目前在保余额1.9亿元，主要业务为：

1）为国家开发银行融资1.5亿元扶持的十四个项目提供担保。

2）自主评审扶持中小企业融资24个项目担保3500万元。

3）为3700名下岗职工提供再就业小额贷款担保5400万元。

4）个人消费贷款担保800万元。

业绩情况：2004年实现利润30万元，2005年预计200万元以上，目前无一笔代偿发生。

主要经验：对政府扶持的项目也要按市场法则办。

一要独立评审，二要逐一落实质押、抵押和反担保措施。

四、信用担保机构的组织结构

信用担保机构设计组织机构的出发点和落脚点是全程风险管理遵循的法则是评估、决策、执行与监管分离。机构设立可以是：

1、由经理、部门经理和专家组成，风险管理委员会（小组）为最高决策机构。

2、咨询评估部：担保客户的开发、担保业务的受理、前期可行性论证、信用风险的调查与分析、风险的规避与化解、反担保措施和质押资产的落实、担保方案的设计。

3、担保管理部：担保业务的审查、再评价、担保合同的签署、保后的跟踪与监管、担保代偿防范及追偿。

4、资产管理部式财务部：财务与会计。

5、法律部：担保业务合同的起草、审查、反担保和被担资产的法律咨询和建议、担保业务的法律监督、以法追索代偿损失。

6、综合部：行政后勤、档案管理、文秘等工作。

以上可以说公司实力、业务规模而做个别调整，但是，风险管理决策机构、咨询评估、担保业务三个环节必须设立，而且要分离制约。

担保是一项专业性很强的工作，需要一定专业人才，专门的职业经理人。它们要具备：财会、金融的基础专业知识；有一定风险管理方面的经验；较好的文学表达能力。

五、信用担保机构业务规范和流程

省内外在规范和流程方面进行了积累探索，积累了不少经验。综合分析，需要解决以下几方面问题：

1、担保资产组合：通过控制额度、限定期限、加快流动、促进多样、严格控制每笔业务的风险。

﹡单一行业担保余额≤资本额的25%

﹡单一客户担保余额≤资本额的10%

﹡最大十家客户担保余额≤资本额50%

﹡担保客户信用等级BBB以上≥45%，BBB级以下的≤55%﹡一年期以上的担保余额≤40%

2、担保客户的前期评估调查。

由于现有的信用担保机构服务客户主要是中小企业，而大多存在法人治理结构不完善，管理制度不健全，财务管理不规范、信用信息不透明等问题。因此前期信用状况调查评估十分必要。对此，有成熟的评估体系，但更要注意：

﹡十分关注担保客户财务信息的真实性。

﹡要深入调查分析担保客户、现在和担保期内现金流量，从而判断偿债的能力和愿望。

﹡在违约成本低于履约成本时，警惕担保客户不偿还债务。

﹡要有评价企业法人代表信用行为的意识和办法。

3、担保业务基本流程：

﹡担保申请，制定科学的担保申请表，由客户提供基本资料（见附表）。

﹡初步咨询调查。

﹡受理担保，进一步提供资料，继续洽谈。

﹡担保项目调查与评估。

﹡反担保措施落实，因客户而异制定一套可操作的反担保措施，主要有保证反担保、资产抵押、质押三类。

﹡风险管理委员会讨论决策。

﹡担保合同签署，要有法律效力。

﹡担保跟踪，定期对客户进行跟踪，一般一月一次，及时发现和控制风险。

﹡解除担保

4、代偿及追偿，减少担保损失的处理预案。

六、担保机构与金融机构的合作关系

融资类的信用担保机构只有取得金融机构认可，并建立密切的合作关系，才能实现其机构的价值。有以下几个问题积极与金融机构协商：

1、风险分担比例：根据国际经验，信用担保机构承担的责任比例一般为70-80%，其余由金融机构承担。但由于目前大多数担保机构处于不力的协商地位，而且缺少明确的制度规范，所以全部承担了责任风险。

2、担保放大倍数：原国家经贸委〔1999〕540号文件规定为不超过担保机构实收资本的10倍，但一般刚开始银行控制在3-5倍。

3、保证金或存款：金融机构要求信用担保机构存入一定保证金，才与信用担保机构开展业务。

4、客户推荐：双方均可推荐客户，但是成熟的做法一票可以否决。

5、备用信贷协议：担保机构与金融机构可以协商，明确担保机构发生代偿时，可以获得银行的贷款。

案例分析：

以我省××银行甘肃省分行营业部最近对信用担保机构合作的意见为例：

﹡凡与我行合作的担保公司实收资本必须在1000万元以上；

﹡担保责任余额不超过实收资本的5倍；

﹡在主办行开立专户，存入其注册资本的30%作为合作保证金；

﹡担保对象必须是有市场有效益、技术含量高、成长性；

﹡好的企业和信用良好、用途明确、有稳定收入、第一还款来源充足的个人；

﹡担保尽量多做承兑汇票担保、短期贷款担保、进出口信用担保、各种商品交易担保等短期业务。

七、政府出资的政策性担保机构

1、地位与作用。

国内外经验表明，在中小企业信用担保体系建设和运行中，政府发挥着重要作用。这个体系可以弥补市场竞争中弱势群体难以公共获得资源的缺陷和不足，所以信用担保机构具有提供“公共产品”的性质。应该成为公共财政的重要组成部分，并给予政策体系的支持。

﹡积极补充和扩大资本金。政府应该每年扩大担保机构的资本金，并列入年度予标。

﹡建立风险补偿机制。由于担保的特点，出现代偿是不可避免的，其损失若得不到及时弥补，作为信用保证的资本金日趋减少，亏损增大，将危及担保机构的生存。应确定一个代偿损失率，在这个范围内视为合理损失，每年予以政府补偿，超过这人比例，予以追究责任。

﹡落实税前列支政策。即担保机构按当年保费收入的50%未到期责任准备金，按照不超过当年年末在保余额计提风险准备金。

2、体制与机制。

从某种意义上讲，政策性担保机构实际上是政府行为与市场行为共同作用的结果，其运作体制应该是政府基金，市场化运作、企业化管理。可以设计为事业法人的信用担保中凡，也可以成为有限责任公司，也有两个牌子一套人马，上对政府是中心，下对市场是公司，无论那种形式，都要注意。

切忌“机关化”而导致“政府化”的倾向。尤其是主管部门科（室）履行担保业务，或用专项资金的管理方式运作担保基金，都会产生严重的风险危机。

尽量避免不规范的行政干预，政府对担保机构和作用是产业政策和引导、监督、约束外部和经营方略的规范，具体担保业务必须独立审查，自主经营。

﹡量化风险预警，硬化成本核算。

3、影响政策性担保机构经营能力的因素分析。

﹡充盈的资本金。

﹡完善的法人治理结构，有效的决策机制。

﹡成熟高效的评估体系和机制。

﹡内部严密的管理流程和内控制度。

﹡拥有较多的客户信息。

以兰州市中小企业信用担保中心为例：

八、担保机构的财务管理

担保机构的财务有不同其它行业的特点。目前国家还未颁布专门的财务制度，与银行业财务制度类似，以资金为成本核算标准，通用的做法有以下几个方面：

1、收益构成：

﹡保费收入：同期利率的50%，政策性担保机构也有按1-2%标准执行。

﹡存款利息。

﹡处治追偿资产溢价部分。

﹡其它业务收入（评估收入，管理费）。

2、担保机构应按全年担保费50%提取未到期责任准备金，按不超过当年年末担保责任余额1%的比例及所得税后一定比例提取风险准备金，用于担保赔付，风险准备金累计达到担保责任余额的10%后，实行差额提取。

3、担保机构的保证金和风险准备金的提存，是财务管理完善与成熟的表现，必须存入指定银行。

4、担保机构其它货币资金用于收益性投资不能超过20%，其它可以买卖国债、金融债券和国家重点企业债券。

以一家担保机构设计的经营核算模拟方案为例：

﹡注册资本3000万元，主要以货币资金出现。

﹡人员15人，每人每年各种费用发生4万元。

﹡担保倍数设定为2倍（担保额6000万元），3倍（担保额15000万元），担保费为2%。

免征营业税。

资金运作平均回报率为3%，资本金中50%用于银行存款，50%自主运作。

年底担保余额为担保额的70%，即3000×2×70%=4200万元。

未到期准备金按担保收入50%提取，风险准备金按担保余额1%提取。

其它收入按每年10万元计算。

﹡预测：

担保业务收入：3000×2%×2%=120万元

其它收入：10万元

投资收益：3000×3%=90万元

管理费用：15×4=60万元

提取准备金：120×50%+3000×2×70%×1%

=60+42=102万元

利润：120+10+90-60-102=58万元

九、信用担保体系建设的有关法律和规章

﹡《中华人民共和国担保法》

﹡《中小企业促进法》

﹡国务院办公厅转发国家经贸委《关于鼓励和促进中小企业发展若干政策意见的通知》国办发〔2000〕59号

﹡国务院《关于鼓励支持引导个体私营非公有制经济发展若干问题的意见》国发〔2004〕3号

﹡国家经贸委《关于建立中小企业信用担保体系试点的指导意见的通知》国家经贸中小企〔1999〕540号

﹡国家经贸委《关于建立中小企业信用担保体系有关问题的通知》国经贸中小企〔2001〕198号

﹡国家经贸委《关于加强中小企业信用管理工作的若干意见》国经贸〔2001〕368号

﹡财政部《中小企业融资担保风险管理暂行办法》财会〔2001〕77号

﹡国家发展改革委《关于跨省区或规模较大的中小企业信用担保机构设立与变更有关事宜的通知》发改企〔2005〕1257号

﹡甘肃省人民政府办公厅印发《甘肃省中小企业信用担保机构资质认证及管理办法的通知》甘政办发〔2001〕131号

﹡甘肃省人民政府《关于加强中小企业信用管理工作建立中小企业信用体系的意见》甘政发〔2001〕61号

﹡甘肃省经济委员会转发《甘肃省中小企业信用担保机构资质审查暂行办法》的通知

十、信用担保机构的信用管理

1、信用属商品，广义上讲是可以说成交易双方相互信任，对交易有信心，也可以讲成遵守诺言，实践契约，从而取得别人信任。狭义上的融资信用是指还本付息的愿望和能力。和市场条件下的各种交易行为一样，信用担保机制交易的是信用，而各种经营风险都来自于社会的信用危机。都应通过建立信用管理制度来解决。

2、信用管理，是在市场经济中，应用法律、行政和技术的手段，规范各种利益关系，规避商业风险的活动和措施。

现阶段它包括的内容有：

﹡政府信用制度。制定相应的法律和规章、以法规范行政。

﹡社会征信、建立团体企业、个人信用信息的信用档案。

﹡信用信息网络化建设与查询。

﹡推进企业信用制度建设、使其成为企业基础管理的组成部分。

﹡发挥社会信用服务中介机构的作用，推进资信评估、信用评级。

﹡惩戒失信人和事，公布“黑名单”。

﹡理论的研究和技术开发，各类企业信用能力评价技术体系的研究与应用。

﹡人才培训和专业队伍建设，信用管理师执业资格的认证。

﹡通过信用管理提升的信用能力，是企业（团体）实力的象征，通常用AA、BB等符号表达。

3、信用担保机构自身的信用管理应从以下几方面做起：

1）树立“信用是金”的理念。信用担保机构本质是以自身的信用获得报酬的机构，所以机构信用是运作的基础，资料BB-AA级之间的风险溢价5-3.5个点，等级越好，市场价值越高。

2）要做信用企业的“孵化器”。培育信用客户、服务中小企业是信用担保机构区别于商业金融机构的优势所在。根据业务的全过程，应用各种手段，于开发培育、累积信用企业，使周围形成一个优质客户群体，启动信用互助的自律机制，这样既发展壮大自己，又尽了构筑企业信用制度的社会责任。

3）员工都是信用形象“大使”。因个人道德形成的道德风险时有发生，无论是受保企业、金融机构、还是担保机构自身，信用担保是高人力成本的行业，注重自身团队建设，恪守职业道德，严格审担程序实质，严格失责追究都是十分重要的。

4）“第三只眼睛”看信用，用独立、客观、公正的“裁判员”的作用，替代既当“裁判员”又当“运动员”的陈规。委托有资质的信用中介服务机构，开展对客户的项目调研，资信就不能和商账追随收。

5）塑造自身的信用品牌。担保机构运作到一定程度可进行机构的信用评级，公布社会并取得认可。

                                             二○○五年十二月二十日